越秀房产基金拟发4亿美元票据

1月27日，越秀房地产投资信托基金发布公告称，建议根据15亿美元有担保中期票据计划发行4亿美元于2026年到期的有担保票据。于1月26日，发行人、越秀房产基金管理人及票据经办人订立认购协议，而发行人及越秀房产基金管理人已签立定价补充文件。

观点地产新媒体了解，本次发行共获得超额认购超过8倍，价格指引从最初5年期T+275，成功降低了50个基点，最终价格定在T+225个基点。并获国际评级机构穆迪授予「Baa3」的投资级评级。

越秀房产基金预期将予发行的2021年票据所得款项总额约为3.9976亿美元，名义总金额为4以美元，年利率2.65厘，每半年于期末时支付，收益率为2.663厘。

据此，票据经办人已个别而非共同同意认购本金总额为4亿美元于2026年到期的有担保票据及支付2021年票据的认购款项净额，2021年票据将按其名义总金额的99.94%发行。

越秀房产基金称，此次发行所得款项净额将用于偿还公司于2018年4月27日发行的将会在2021年4月27日到期的4亿美元债券。其续称，成功发行票据进一步优化公司融资结构，增加了中长期债务，同时获取较大规模的低成本资金，充分发挥公司境外债券融资平台的功能。

该借贷总额占总资产的比率将处于房托基金守则第7.9段准许之上限(50%)范围内。

另据观点地产新媒体了解，受人民币汇率反弹，美元流动性相对充足且美联储保持较低利率等影响，近来国内企业在境外发债的成本上得到一定优化。此前1月21日，越秀地产间接全资附属公司也发行6亿美元于2026年到期2.80厘有担保票据，及1.5亿美元于2031年到期3.80厘有担保票据。

关键词： 越秀 房产基金 美元票据